Zwolennicy chwilówek twierdzą, że zapewniają szybki dostęp do gotówki osobom, które mają słabą zdolność kredytową lub nie mają jej wcale.
Natomiast krytycy twierdzą, że takie krótkoterminowe pożyczki są niesprawiedliwie skierowane do osób w trudnej sytuacji finansowej i skazują ludzi na długie cykle zadłużenia. Jednak aby przekonać się, jaka jest prawda, przeczytaj zestawienie zalet i wad krótkoterminowych pożyczek dostępnych na rynku finansowym. Przede wszystkim sprawdź, czym jest szybka pożyczka i jak działa. Typowa chwilówka to pożyczka niewielkich kwot z krótkim terminem płatności, wymaga w niektórych okolicznościach jednorazowego zwrotu sumy przy następnej wypłacie. Można w ten sposób pożyczyć najczęściej od kilkuset złotych do kilku tysięcy złotych. Taką pożyczkę można wziąć nawet wtedy, kiedy nie mamy odpowiedniej historii kredytowej, a banki odmawiają udzielenia nam kredytu. Chwilówki są skierowane do osób ze słabym kredytem lub bez niego lub z niewielką znajomością finansów, które potrzebują natychmiastowego dostępu do gotówki. 
Ale jeśli masz złą historię kredytową lub nie masz jej wcale, nie masz innych opcji, jeśli twoim celem jest uzyskanie szybkiej gotówki w nagłych wypadkach.
Najważniejszą zaletą chwilówek jest to, że są one łatwo dostępne. W rzeczywistości wielu pożyczkodawców obiecuje dostęp do gotówki w ciągu 24 godzin i natychmiastową decyzję o udzieleniu pożyczki, zazwyczaj w ciągu kilkunastu minut. Niektóre instytucje finansowe są nawet dostępne 24 godziny na dobę, 7 dni w tygodniu i mają aplikacje online, aby ułatwić klientom kontakt. W przeciwieństwie do tradycyjnych pożyczek, na które złożenie wniosku i rozpatrzenie może zająć trochę czasu, wnioski o przyznanie chwilówki mogą rozpatrzone w zaledwie kilka minut. Zobacz ranking chwilówek, aby przekonać się, która pożyczka będzie dla ciebie opłacalna. Tradycyjni pożyczkodawcy zwykle wymagają numeru PESEL, dokumentu tożsamości ze zdjęciem, dowodu dochodów, odcinka ostatniej wypłaty i zweryfikują zdolność kandydata do spłaty pożyczki. W przeciwieństwie do tradycyjnych kredytów, większość pożyczek krótkoterminowych ma mniej wymagań.